Maskot | Maskot | Gambar Getty
Orang Amerika yang menabung untuk kuliah dalam rencana 529 akan segera memiliki cara untuk menyelamatkan dana yang tidak terpakai sambil mempertahankan manfaat pajak mereka tetap utuh.
Paket pendanaan pemerintah senilai $1,7 triliun memiliki ketentuan yang memungkinkan penabung menggulirkan uang dari 529 rencana ke rekening pensiun individu Roth tanpa pajak penghasilan atau denda pajak.
berita investasi terkait
DPR mengesahkan langkah tersebut pada hari Jumat dan Senat melakukannya pada hari Kamis. RUU tersebut menuju ke Presiden Biden, yang diharapkan untuk menandatanganinya menjadi undang-undang.
Lebih banyak dari Keuangan Pribadi:10 cara untuk menghindari penalti penarikan awal untuk IRA Penabung pensiunan dengan pendapatan lebih rendah mungkin mendapatkan federal ‘cocok”Cara terbaik’ untuk memaksimalkan pengurangan pajak Anda untuk hadiah amal
Ukuran rollover – yang mulai berlaku pada tahun 2024 – memiliki beberapa keterbatasan. Di antara yang terbesar: Ada batas seumur hidup $35.000 untuk transfer.
“Ini adalah bekal yang baik bagi orang-orang yang memilikinya [529 accounts] dan uangnya belum digunakan,” kata Ed Slott, akuntan publik bersertifikat dan pakar IRA yang berbasis di Rockville Center, New York.
Itu mungkin terjadi jika penerima manfaat — seperti anak atau cucu — tidak bersekolah di perguruan tinggi, universitas, sekolah kejuruan atau swasta K-12, atau lembaga kualifikasi lainnya, misalnya. Atau, seorang siswa dapat menerima beasiswa yang berarti sisa dana 529.
Jutaan dari 529 rekening menyimpan miliaran tabungan
Ada hampir 15 juta 529 rekening pada akhir tahun lalu, memegang total $480 miliar, menurut Institut Perusahaan Investasi. Itu rata-rata sekitar $30.600 per akun.
529 rencana membawa keuntungan pajak bagi penabung perguruan tinggi. Yaitu, pendapatan investasi pada kontribusi akun tumbuh bebas pajak dan tidak kena pajak jika digunakan untuk biaya pendidikan yang memenuhi syarat seperti uang sekolah, biaya, buku, dan kamar dan pondokan.
Namun, pertumbuhan investasi tersebut umumnya dikenakan pajak penghasilan dan denda pajak 10% jika digunakan untuk biaya yang tidak memenuhi syarat.
Di sinilah rollover ke Roth IRA dapat menguntungkan penabung dengan uang 529 yang terdampar. Transfer akan mengurangi pajak penghasilan dan denda; investasi akan terus tumbuh bebas pajak di akun Roth, dan penarikan dana pensiun di masa mendatang juga akan bebas pajak.
Beberapa orang berpikir itu adalah selebaran untuk orang kaya
Namun, beberapa kritikus menganggap kebijakan rollover sebagian besar merupakan pemberian pajak kepada keluarga kaya.
“Anda memberikan insentif tabungan kepada mereka yang dapat menabung dan meninggalkan mereka yang tidak dapat menabung,” kata Steve Rosenthal, seorang rekan senior di Pusat Kebijakan Pajak Urban-Brookings.
Sebuah analisis tahun 2012 yang dilakukan oleh Kantor Akuntabilitas Pemerintah menemukan bahwa orang Amerika biasa dengan akun 529 memiliki “kekayaan yang jauh lebih banyak” daripada seseorang yang tidak memilikinya: total kekayaan $413.500 untuk orang rata-rata, sekitar 25 kali jumlah non-pemegang akun.
Anda memberikan insentif tabungan kepada mereka yang bisa menabung dan meninggalkan mereka yang tidak bisa menabung.
Steve Rosenthal
rekan senior di Pusat Kebijakan Pajak Urban-Brookings
Selanjutnya, pemilik biasa memiliki pendapatan tahunan sekitar $142.000 versus $45.000 untuk keluarga lain, kata laporan GAO. Hampir setengahnya, 47%, memiliki pendapatan lebih dari $150.000.
Ketentuan transfer IRA 529-ke-Roth yang baru tidak membawa batas pendapatan.
Pembatasan transfer 529 ke IRA
Sementara keringanan pajak baru terutama menguntungkan keluarga kaya, ada batasan “cukup signifikan” pada rollover yang mengurangi keuntungan finansial, Jeffrey Levine, seorang perencana keuangan bersertifikat dan akuntan publik bersertifikat yang berbasis di St. Louis, mengatakan dalam sebuah tweet.
Pembatasan tersebut meliputi:
Batas seumur hidup $35.000 untuk transfer. Pergantian tunduk pada batas kontribusi Roth IRA tahunan. (Batasnya adalah $6.500 pada tahun 2023.) Perputaran hanya dapat dilakukan ke Roth IRA penerima — bukan milik pemilik akun. (Dengan kata lain, 529 yang dimiliki oleh orang tua dengan anak sebagai penerima manfaat perlu dimasukkan ke dalam IRA anak, bukan milik orang tua.) Akun 529 harus dibuka setidaknya selama 15 tahun. (Tampaknya mengubah penerima manfaat akun dapat memulai kembali jam 15 tahun itu, kata Levine.) Pemegang akun tidak dapat memperpanjang kontribusi, atau pendapatan dari kontribusi tersebut, yang dibuat dalam lima tahun terakhir.
Dalam dokumen ringkasan, Komite Keuangan Senat mengatakan aturan pajak 529 saat ini telah “menyebabkan keraguan, penundaan, atau penolakan untuk mendanai 529 ke tingkat yang diperlukan untuk membayar biaya pendidikan yang meningkat.”
“Keluarga yang berkorban dan menabung di 529 rekening tidak boleh dihukum dengan pajak dan hukuman bertahun-tahun kemudian jika penerima telah menemukan cara alternatif untuk membayar pendidikan mereka,” katanya.
Apakah paket 529 sudah cukup fleksibel?
Beberapa pakar tabungan pendidikan berpendapat 529 rekening memiliki fleksibilitas yang cukup sehingga tidak membuat keluarga jera untuk menggunakannya.
Misalnya, pemilik dengan sisa dana akun dapat mengubah penerima menjadi anggota keluarga lain yang memenuhi syarat — dengan demikian membantu menghindari penalti pajak untuk penarikan yang tidak memenuhi syarat. Selain anak atau cucu, anggota keluarga itu mungkin Anda; pasangan; seorang putra, putri, saudara laki-laki, saudara perempuan, ayah atau ibu mertua; saudara kandung atau saudara tiri; sepupu pertama atau pasangan mereka; keponakan, keponakan atau pasangan mereka; atau bibi dan paman, antara lain.
Pemilik juga dapat menyimpan dana di rekening untuk sekolah pascasarjana penerima atau pendidikan cucu masa depan, menurut Savingforcollege.com. Dana juga dapat digunakan untuk membayar hingga $10.000 pembayaran pinjaman siswa.
Hukuman pajak mungkin juga tidak seburuk yang dipikirkan beberapa orang, menurut pakar pendidikan Mark Kantrowitz. Misalnya, pajak dinilai pada tarif pajak penghasilan penerima, yang umumnya lebih rendah dari tarif pajak orang tua setidaknya 10 poin persentase.
Dalam hal itu, orang tua “tidak lebih buruk dari yang seharusnya mereka simpan dalam rekening kena pajak,” tergantung pada tarif pajak mereka atas keuntungan modal jangka panjang, katanya.